Jadi saya telah memantau penarikan kembali teknologi terbaru cukup dekat, dan jujur ada beberapa hal menarik yang terjadi jika Anda bersedia melewati kebisingan. Pasar cukup berombak, tapi begini—ketika saham AI yang solid untuk dibeli muncul dengan diskon seperti ini, biasanya saat itulah uang pintar bergerak.

Izinkan saya menjelaskan apa yang saya lihat. Dasar-dasar tidak banyak berubah. Pendapatan dan suku bunga masih dua hal yang penting, dan keduanya sebenarnya mendukung saham saat ini. Cerita capex untuk infrastruktur AI benar-benar luar biasa. Kita berbicara tentang hyperscalers yang menghabiskan sekitar $530 miliar tahun ini, naik dari $400 miliar tahun lalu. Angka itu terus meningkat. Dan panduan pendapatan sektor teknologi untuk Q1 2026 melonjak menjadi 24% dari hanya 12% di bulan Oktober. Ini nyata, bukan hype.

Sekarang, ServiceNow adalah salah satu nama yang hancur—turun hampir 50% dari puncak Januari. Saya tahu banyak orang takut, tapi saat itulah Anda harus memperhatikan. Perusahaan melakukan sesuatu yang cerdas: mereka tidak melawan gangguan AI, mereka merangkulnya. Mereka memperdalam kemitraan mereka dengan OpenAI, mengintegrasikan model Claude, dan memposisikan diri sebagai menara kendali AI untuk perusahaan. Angkanya juga mendukung. Mereka mencatat pertumbuhan penjualan 21-24% selama empat tahun berturut-turut, mencapai pendapatan $13,28 miliar tahun lalu, dan laba GAAP tumbuh 22% menjadi $1,67 per saham. Untuk 2026, mereka memandu pertumbuhan pendapatan 20% dengan laba yang disesuaikan naik 18%. CEO mereka baru saja membeli saham senilai $3 juta, mengatakan tidak ada titik masuk yang lebih baik. Itu memberi tahu Anda sesuatu.

Keyakinan CEO penting. Dan jika Anda melihat saham AI untuk dibeli saat ini, setup valuasinya menarik—kita berbicara tentang potensi kenaikan hampir 100% jika kembali ke level Januari tersebut. Bahkan target harga konservatif dari Zacks menyarankan sekitar 70% potensi kenaikan dari sini.

Lalu ada Celestica. Ini adalah permainan infrastruktur, cerita alat dan perlengkapan dalam perlombaan senjata AI. Mereka merancang dan membangun server, perangkat jaringan, dan perangkat keras pusat data yang menjalankan semuanya. Turun sekitar 25% dari puncak November, yang terasa seperti hadiah bagi saya. Mereka menambah pendapatan 29% tahun lalu menjadi $12,39 miliar dan lebih dari dua kali lipat pendapatan antara 2021 dan 2025. Pertumbuhan laba juga luar biasa—pertumbuhan EPS disesuaikan 56% tahun lalu, lebih dari 90% pertumbuhan EPS GAAP.

Yang gila adalah panduan mereka. Mereka memperkirakan pertumbuhan pendapatan 37% di 2026 dan 39% di 2027, mencapai hampir $23,66 miliar. Itu hampir menggandakan pendapatan mereka di 2025. Dan mereka mendukungnya dengan $1 miliar dalam investasi modal yang direncanakan. Perusahaan ini tidak hanya bicara—mereka menaruh uang di mana mulut mereka. Dari 18 rekomendasi broker yang dilacak, 15 di antaranya adalah pembelian kuat.

Ini pendapat saya: ketika saham AI untuk dibeli diperdagangkan 50% di bawah puncaknya dengan trajektori pertumbuhan laba seperti ini, Anda sedang melihat setup langka. Celestica telah naik 3.000% dalam lima tahun, dan ya, sudah menarik kembali, tapi dasar-dasarnya lebih kuat dari sebelumnya. Permintaan infrastruktur pusat data tidak melambat.

Lihat, saya mengerti—pasar bergejolak, selalu ada kebisingan geopolitik, dan orang menjadi gugup. Tapi buku panduan terbukti: membeli saham teknologi dan AI berkualitas saat melemah telah berhasil dalam jangka panjang. Wall Street sudah mengabaikan banyak kekacauan sebelumnya. Saat ini Anda punya dua saham AI solid untuk dibeli—satu adalah permainan perangkat lunak yang mengintegrasikan AI ke dalam perusahaan, yang lain adalah tulang punggung infrastruktur. Keduanya mengalami penurunan yang menurut saya adalah peluang.

Jika Anda berpikir untuk menanamkan modal, inilah jenis penurunan yang memisahkan investor sabar dari yang lain. Itu saja yang saya lihat di pasar saat ini.