#康宁、#GLW — три ключевых преимущества

1. Материаловедческая «базовая технология»: наличие ключевых технологий с вековой накопленной экспертизой — стекло, керамика и т. д., особенно эксклюзивный процесс «вытягивание расплава вниз», что формирует очень высокие патентные барьеры — конкурентам сложно повторить.
2. Сильная привязка к «крупным клиентам»: совместимость с отраслевыми гигантами вроде BOE и Apple, формирование «сосуществующих» отношений; встраивание в цепочку поставок клиентов через «размещение рядом с заводом» и подобные подходы, при этом стоимость замены крайне высока, а удержание заказов очень сильное.
3. Эффект масштаба «король по себестоимости»: в сегментах вроде дисплейных стеклянных подложек компания занимает более половины мирового рынка; за счёт огромных мощностей снижает себестоимость, одновременно выстраивая цепочку по всей вертикали и достигая оптимального контроля затрат.
Рекомендация по действиям:
покупать на откуп около 170! Это цена, по которой Nvidia инвестирует в Corning, и также зона сильной поддержки при откате