صرّح الرئيس التنفيذي لشركة IBM أرفيند كريشنا يوم الخميس بأن 2% فقط من برمجيات الشركة يمكن استبدالها بتطبيقات مدعومة بالذكاء الاصطناعي، وذلك عقب نتائج مخيبة للآمال للربع الثاني. أدلى كريشنا بهذه التصريحات لبرنامج «Squawk on the Street» على قناة CNBC، إذ هبطت أسهم IBM بنسبة 30% هذا العام، في ظل مخاوف لدى وول ستريت من أن يؤدي الذكاء الاصطناعي إلى تعطيل نماذج أعمال قطاع البرمجيات. تأتي هذه الطمأنة بينما يواجه قطاع البرمجيات الأوسع ضغوطاً أيضاً، إذ انخفض صندوق iShares Expanded Tech-Software Sector ETF بنسبة 17%، وواصلت التكنولوجيا من شركتي Anthropic وOpenAI التقدم بسرعة.
كريشنا يذكر أن مخاطر استبدال برمجيات بنسبة 2% بالذكاء الاصطناعي
قال كريشنا لـ CNBC إن الـ 98% المتبقية من برمجيات IBM تساعد المؤسسات على الاستعداد للذكاء الاصطناعي عبر إتاحة البيانات في الوقت الفعلي، وتقليل تكاليف الإدارة والتعقيد، والعمل عبر بنية تحتية هجينة. ووصف كريشنا برمجيات البنية التحتية هذه بأنها ميزة داعمة للشركة (tailwind) وليست تهديداً.
في فبراير، تراجعت أسهم IBM بنسبة 13% بعد أن نشرت Anthropic تدوينة حول قدرة أداة Claude Code التابعة لها على تحديث كود Cobol، وهو ما يوجد عادةً على mainframes.
إيرادات IBM من mainframe تراجعت 42% في الربع الثاني
قال كريشنا للمحللين يوم الأربعاء إن mainframe z17 من الجيل الحالي لدى IBM واجه تحديات خلال الربع. وأوضح كبير مسؤولي التمويل جيم كافانو عبر القول إن بعض العملاء اختاروا إنفاق الأموال على معدات أخرى في مراكز البيانات، مثل الخوادم والتخزين، مع ارتفاع أسعار الذاكرة بسبب متطلبات شرائح الذكاء الاصطناعي.
شهدت أعمال mainframe من فئة Z انخفاضاً في الإيرادات بنسبة 42% خلال الربع، بينما تراجعت برمجيات معالجة المعاملات بنسبة 9%. ويشير ذلك إلى تحول مفاجئ مقارنةً بالربع الأول، عندما نمت إيرادات Z بنسبة 48% وارتفع أداء معالجة المعاملات بنسبة 2%.
خلال ربع يونيو، جاءت 45% من إيرادات IBM من البرمجيات، حيث تكون هوامش الربح هي الأقوى. مقابل كل دولار من الإيرادات تولده IBM من البنية التحتية لـ mainframe، تحصل على 3 دولارات من البرمجيات.
ستاربكس تزيل برنامج إدارة عقود IBM Tririga
قال كريشنا إن ستاربكس تنفق نحو 2 مليون دولار سنوياً على برمجيات IBM. وتقوم شركة صانع القهوة بإزالة برنامج إدارة عقود Tririga، الذي اشترته IBM في 2011، وتعتزم إنهاء الدعم عنه في 2027.
وأوضح كريشنا أن Tririga تمثل عنصراً كبيراً ضمن نسبة 2% من البرمجيات المعرضة لمخاطر الاستبدال. وأضاف أن ما كانت تمتلكه ستاربكس عبارة عن قطعة من البرمجيات عمرها 10 سنوات.
IBM تعدّل إرشادات نمو إيرادات البرمجيات إلى 6-8%
فيما حافظت IBM على توجيهها الخاص بزيادة 1 مليار دولار في التدفق النقدي الحر خلال 2026، قال كافانو يوم الأربعاء إنه يتوقع حالياً نمواً بنسبة 6% إلى 8% في إيرادات البرمجيات خلال العام. وفي يناير، كان قد صرّح بثقة بأن معدل النمو سيكون على مستوى رقمين.
قال كريشنا يوم الخميس إن سعة أجهزة mainframe تتوسع، مع ما لذلك من تداعيات على البرمجيات. وأوضح أن البرمجيات على mainframes تميل إلى التأخر عن نمو سعة الأجهزة، وإذا ما منحنا عاملاً إضافياً، فإن البرمجيات ستلحق بالركب.
وقال كريشنا إن نحو 75% من الصفقات التي تأخرت عن الربع الثاني ينبغي أن تعود إلى IBM قبل نهاية العام. وكتب محللون لدى Jefferies في مذكرة يوم الخميس إنهم سيبتعدون عن منح الاعتماد الكامل للتوجيه المُحافظ عليه حتى ينعكس جزء أكبر من النشاط المتأخر في النتائج المبلّغ عنها. وهم يوصون بشراء السهم.
الأسئلة الشائعة
ما النسبة المئوية من برمجيات IBM التي يقول كريشنا إنها يمكن استبدالها بالذكاء الاصطناعي؟
ذكر الرئيس التنفيذي لشركة IBM أرفيند كريشنا أن 2% فقط من برمجيات الشركة يمكن استبدالها بتطبيقات تُبنى باستخدام نماذج ذكاء اصطناعي. أما البرمجيات المتبقية فتمكن المؤسسات من الاستعداد للذكاء الاصطناعي عبر إتاحة البيانات وتقليل تعقيد الإدارة والعمل عبر بنية تحتية هجينة.
كم تراجعت إيرادات IBM من mainframe في الربع الثاني؟
شهدت أعمال mainframe التابعة لفئة Z لدى IBM انخفاضاً في الإيرادات بنسبة 42% في الربع الثاني. وتراجعت برمجيات معالجة المعاملات بنسبة 9% خلال الفترة نفسها. وتباين ذلك مع الربع الأول، عندما نمت إيرادات Z بنسبة 48% وزادت معالجة المعاملات بنسبة 2%.
