SpaceX dépose un prospectus révisé avant la cotation du 12 juin ; la fusion avec Tesla pourrait diluer les actionnaires existants de ~90%

Selon Fortune, SpaceX a déposé cette semaine un prospectus révisé auprès de la U.S. Securities and Exchange Commission, fixant le prix de l'offre publique initiale à 135 dollars par action et prévoyant d'émettre environ 555,6 millions d'actions de catégorie A pour une valorisation totale d'environ 1,77 billion de dollars. La société devrait être cotée au Nasdaq sous le ticker « SPCX » dès le 12 juin.

Les spéculations de marché sur une éventuelle fusion entre SpaceX et Tesla se sont intensifiées. L’analyste de Wedbush, Dan Ives, a évalué la probabilité de la fusion à 80 %, tandis que le PDG de New Constructs, David Trainer, a estimé que la combinaison est « presque inévitable ». Si la fusion se fait aux valorisations actuelles — Tesla à environ 1,65 billion de dollars et SpaceX à 1,77 billion de dollars — SpaceX devrait émettre de nouvelles actions représentant à peu près 90 % de son capital actuellement en circulation pour mener l’acquisition à bien. L’entité combinée serait valorisée à environ 3,3 billions de dollars, bien que des analystes avertissent que l’entreprise issue de la fusion ferait face à d’importants défis en matière de rentabilité.