ETFs coreanos de covered call registram ganho de 11 trilhões de won em meio à volatilidade do mercado

Fundos de exchange-traded funds (ETFs) de covered call listados no mercado sul-coreano registraram, no fechamento do dia 14, um total de US$ 26,4786 trilhões em valor líquido de ativos (NAV), segundo a indústria de gestão de ativos. O salto reflete a demanda de investidores por proteção contra perdas e fluxo de caixa estável em meio ao aumento da volatilidade global. Os produtos de covered call geram renda de prêmios ao comprar ações simultaneamente e vender opções de compra (call), permitindo que o prêmio ajude a compensar perdas durante quedas do mercado, ao mesmo tempo em que entregam taxas de dividendos anuais em torno de 10%.

Mercado de ETFs de covered call da Coreia registra US$ 26,4786 trilhões em ativos

O número de produtos de ETFs de covered call no mercado doméstico aumentou de 52 no início deste ano para 61 atualmente, o que representa um crescimento de aproximadamente 17%. A classe de ativos se consolidou como uma tendência central na indústria de gestão de ativos. Dados recentes de desempenho mostram que esses produtos entregam retornos entre 70% e 80%, superando seu papel tradicional como instrumentos de alto dividendo.

KODEX 200 Target Weekly Covered Call lidera com retorno de 86,67% em 1 ano

Entre os 61 ETFs de covered call listados domesticamente, o “KODEX 200 Target Weekly Covered Call”, da Samsung Asset Management, ficou em primeiro lugar com retorno recente de 86,67% em 1 ano. O “ACE US Semiconductor Daily Target Covered Call (Synthetic)”, da Korea Investment Trust Management, veio em seguida com 80,77%, enquanto o “TIGER Dividend Covered Call Active”, da Mirae Asset Global Investments, registrou 78,03%.

O produto ACE US Semiconductor Daily Target Covered Call (Synthetic) acumulou US$ 70 bilhões em compras líquidas por investidores individuais desde o início deste ano. Este ETF utiliza uma estratégia diferenciada ao comprar um índice com as 30 principais empresas de semicondutores dos EUA por capitalização de mercado e vender opções de compra fora do preço de exercício (OTM), com vencimento no próximo dia útil, no nível de 1%, no ETF QQQ, que acompanha o Nasdaq 100. A opção OTM de 1% voltada para esse alvo mantém participação parcial em alta ao mesmo tempo em que busca rendimentos de distribuição anuais que chegam a aproximadamente 15% do valor líquido de ativos (NAV) na base pré-impostos.

RISE Korea Value-Up Weekly Covered Call paga 590 won por ação em dividendos de julho

Dados recentes de pagamentos de dividendos mostram a força de geração de renda dos produtos de covered call. Por base de ação, os maiores pagadores de dividendos incluíram RISE Korea Value-Up Weekly Covered Call (590 won), TIGER Dividend Covered Call Active (580 won) e ACE US Semiconductor Daily Target Covered Call (569 won). O ETF RISE Korea Value-Up Weekly Fixed Covered Call confirmou seu dividendo de julho de 590 won por ação, representando um aumento de 40% ante junho (420 won) e a maior distribuição desde seu lançamento em setembro do ano passado. As taxas de dividendos anualizadas para esses três ETFs superam 16%.

Quatro novos ETFs de covered call ultrapassam US$ 1.000 bilhão em ativos

ETFs de covered call lançados desde janeiro deste ano e que chegaram a mais de US$ 100 bilhões em ativos líquidos incluem quatro produtos que implementaram distribuições de dividendos. Os valores de dividendos por ação ficaram na seguinte ordem: SOL 200 Target Weekly Covered Call (223 won), TIGER Semiconductor TOP10 Covered Call Active (205 won), ACE High Dividend Plus Covered Call Active (168 won) e KODEX Semiconductor Target Weekly Covered Call (82 won).

FAQ

O que são ETFs de covered call e como eles geram renda?

ETFs de covered call compram ações e vendem opções de compra (o direito de comprar ações) simultaneamente, gerando renda de prêmios a partir das vendas de opções. Esse prêmio oferece mitigação de perdas durante quedas do mercado e permite distribuições anuais de dividendos em torno de 10%, com alguns produtos excedendo 16% em taxas anualizadas.

Qual ETF de covered call entregou o maior retorno em 1 ano no mercado sul-coreano?

O “KODEX 200 Target Weekly Covered Call”, da Samsung Asset Management, registrou o maior retorno recente em 1 ano de 86,67% entre os 61 ETFs de covered call listados domesticamente em 14, seguido por “ACE US Semiconductor Daily Target Covered Call (Synthetic)” com 80,77% e “TIGER Dividend Covered Call Active” com 78,03%.