A Reserva Federal proibiu permanentemente James Burns, antigo Diretor-Chefe de Empréstimos da Heritage State Bank, de trabalhar na indústria bancária dos EUA ao abrigo de uma ordem de consentimento com efeitos a 9 de julho de 2026. O regulador concluiu que Burns aprovou pelo menos quatro empréstimos recorrendo a avaliações de imóveis que foram alteradas para apresentar valores inflacionados e não garantiu a devida licença dos avaliadores em pelo menos 25 outras ocasiões, com violações ocorridas aproximadamente em 2016. A proibição resulta de conclusões de que a conduta de Burns envolveu desonestidade pessoal e práticas bancárias não seguras nos termos do artigo 8 da Federal Deposit Insurance Act, após a Heritage State Bank ter sido incorporada em The First National Bank of Carmi a 1 de dezembro de 2020.
Ao abrigo da ordem de consentimento, Burns fica impedido de desempenhar funções como oficial, administrador, empregado ou outra parte afiliada a uma instituição numa instituição bancária segurada, numa sociedade gestora de bancos (bank holding company) ou noutra instituição financeira abrangida, a menos que obtenha primeiro aprovação por escrito da Reserva Federal e de qualquer outro regulador cujo consentimento possa ser exigido.
Burns aprovou empréstimos usando avaliações de imóveis alteradas
Burns foi Diretor-Chefe de Empréstimos da Heritage State Bank de 1999 até a instituição bancária de Illinois ter-se fundido com The First National Bank of Carmi a 1 de dezembro de 2020. A Heritage State Bank deixou de existir como instituição separada após a operação, tendo o banco adquirente assumido os seus ativos, passivos e carteira de empréstimos.
Como Diretor-Chefe de Empréstimos, Burns foi responsável por assegurar que os avaliadores e as suas credenciais fossem verificados para empréstimos imobiliários concedidos a terceiros. De acordo com a ordem, Burns fez com que o banco aprovasse pelo menos quatro empréstimos suportados por avaliações que tinham sido alteradas para reportar valores de propriedade mais elevados do que os números contidos nos documentos de avaliação originais. A ordem não identifica quem alterou fisicamente os documentos, os mutuários envolvidos nem o valor total dos empréstimos afetados.
Valores de garantia inflacionados podem fazer com que um empréstimo pareça mais seguro do que é. Os bancos usam tipicamente avaliações para determinar quanto estão dispostos a emprestar tendo como base um imóvel e quanto poderão recuperar se um mutuário entrar em incumprimento. Quando o valor indicado é superior ao valor real do imóvel, o banco pode aprovar um empréstimo maior ou subestimar a perda que poderá sofrer em caso de execução hipotecária.
A Reserva Federal identificou mais 25 violações de licenciamento
As quatro avaliações alteradas não foram o único problema identificado pelo regulador. Em pelo menos 25 ocasiões adicionais antes da fusão, Burns terá falhado em garantir que os empréstimos e as renovações dos empréstimos fossem suportados por avaliações realizadas por profissionais com licenças ativas nos estados relevantes.
A Reserva Federal afirmou que as avaliações continham também inconsistências e irregularidades que deveriam ter levado Burns a questionar se as valorizações eram exatas. Cada uma das 25 avaliações avaliou a garantia em montantes significativamente acima dos números apurados quando The First National Bank of Carmi encomendou novas avaliações após adquirir a Heritage State Bank.
O banco adquirente acabou por executar hipotecariamente alguns dos empréstimos. Quando a garantia foi vendida, os proventos ficaram substancialmente abaixo dos valores das avaliações originais, resultando numa perda financeira para The First National Bank of Carmi. A ordem não divulga o montante total perdido, o número de propriedades executadas nem se algum mutuário esteve envolvido na alteração de documentos de avaliação.
O regulador conclui desonestidade pessoal e práticas inseguras
A Reserva Federal concluiu que a conduta de Burns constituiu violações de lei ou de regulamentação, incumprimentos de dever fiduciário ou práticas bancárias inseguras e sãs (unsafe and unsound banking practices). A entidade acrescentou ainda que a conduta envolveu desonestidade pessoal ou demonstrou um desrespeito voluntário ou contínuo pela segurança e solvabilidade da Heritage State Bank.
Essas conclusões deram ao regulador fundamento para impor uma ordem de proibição ao abrigo do artigo 8 da Federal Deposit Insurance Act. Estas ordens estão entre as sanções individuais mais graves disponíveis para os reguladores bancários federais, porque impedem uma pessoa de participar na gestão ou nos assuntos de instituições financeiras reguladas.
Burns aceitou a ordem sem admitir nem negar as alegações. Renunciou ao direito a uma notificação formal, a uma audiência probatória, a uma revisão judicial e a qualquer contestação quanto à base, validade ou exequibilidade do acordo. A estrutura do consentimento significa que o caso foi resolvido sem um processo contraditório nem uma determinação judicial dos factos.
Burns tem de cooperar com investigações em curso
Além da proibição bancária, Burns terá de cooperar com a Reserva Federal em qualquer ação de aplicação da lei (enforcement) atual ou futura que envolva outras pessoas afiliadas à Heritage State Bank. Essa obrigação inclui fornecer informações, depoimentos, documentos, registos e outras provas solicitadas pelo regulador.
A cláusula indica que a Reserva Federal poderá continuar a avaliar se outros ex-funcionários ou dirigentes estavam ligados às falhas de concessão de crédito e de avaliação descritas na ordem. O acordo também deixa outros reguladores e agências governamentais livres para tomarem medidas adicionais contra Burns. A Reserva Federal concordou em não o perseguir mais relativamente aos mesmos assuntos com base em factos presentemente conhecidos pelo Conselho, mas essa restrição não vincula outras autoridades federais ou estaduais.
Qualquer violação da ordem de proibição poderá expor Burns a sanções civis ou penais adicionais. As restrições manter-se-ão em vigor a menos que sejam formalmente suspensas, alteradas, suspensas temporariamente ou terminadas por escrito.
Controlos de avaliação centrais para a gestão do risco de crédito do banco
O caso mostra por que razão os controlos de avaliação são uma parte central da gestão do risco bancário. A garantia imobiliária determina frequentemente quanto um mutuante vai adiantar, os termos oferecidos a um mutuário e a quantidade de capital que a instituição poderá ter de manter face a um empréstimo.
Controlos fracos de avaliação podem deixar um banco exposto a perdas que permanecem ocultas até que um mutuário entre em incumprimento ou até que o imóvel seja avaliado de forma independente. O risco pode tornar-se particularmente evidente após uma aquisição, quando o comprador analisa a carteira de empréstimos adquirida e reavalia a garantia que suporta o crédito em aberto.
Neste caso, os problemas surgiram depois de The First National Bank of Carmi ter herdado a carteira de empréstimos da Heritage State Bank e obtido novas valorizações. A diferença entre essas avaliações e as avaliações anteriores tornou-se financeiramente significativa quando determinadas propriedades foram executadas e vendidas. A ordem da Reserva Federal, com efeitos a 9 de julho de 2026, remove Burns do setor bancário regulado, a menos que mais tarde obtenha autorização expressa para regressar.
Perguntas Frequentes
O que é que a Reserva Federal proibiu James Burns de fazer?
A Reserva Federal proibiu James Burns, antigo Diretor-Chefe de Empréstimos da Heritage State Bank, de trabalhar na indústria bancária dos EUA ao abrigo de uma ordem de consentimento com efeitos a 9 de julho de 2026. Burns fica impedido de desempenhar funções como oficial, administrador, empregado ou outra parte afiliada a uma instituição numa instituição bancária segurada, numa sociedade gestora de bancos (bank holding company) ou noutra instituição financeira abrangida, a menos que obtenha primeiro aprovação por escrito da Reserva Federal e de qualquer outro regulador cujo consentimento possa ser exigido.
Porque é que a Reserva Federal proibiu James Burns de trabalhar no setor bancário?
A Reserva Federal concluiu que Burns aprovou pelo menos quatro empréstimos usando avaliações de imóveis que foram alteradas para apresentar valores de propriedades mais elevados do que os que constavam nos documentos originais enviados pelo avaliador, com violações ocorridas aproximadamente em 2016. Em pelo menos 25 ocasiões adicionais, alegadamente falhou em garantir que empréstimos e renovações fossem suportados por avaliações concluídas por profissionais licenciados no estado onde as propriedades estavam localizadas. O regulador concluiu que a conduta de Burns envolveu desonestidade pessoal e demonstrou um desrespeito voluntário ou contínuo pela segurança e solvabilidade da Heritage State Bank.
