O sindicato de empréstimos de materiais energéticos da Lotte Energy é substituído pelo sindicato de investimento da Stick Investment, por meio da Korea Investment & Securities.

A Stick Investment concluiu o refinanciamento da aquisição da Lotte Energy Materials e substituiu o seu sindicato de empréstimos por Korea Investment & Securities, que passa a ser o único coordenador. A sociedade de propósito especial Stick Special Situation Win LLC assinou, no dia 10, um contrato de empréstimo no valor aproximado de 205,2 mil milhões de won, segundo fontes da indústria de banca de investimento. O sindicato anterior, de sete instituições, incluindo Kookmin Bank, Shinhan Bank e Korea Development Bank, foi substituído por Korea Investment & Securities. O empréstimo vence a 10 de julho de 2029, com uma taxa fixa anual de 6,3% e uma linha de crédito rotativo com taxas variáveis. Este refinanciamento responde à evolução do portfólio de negócios da Lotte Energy Materials, à medida que a empresa muda de cobre em folha para baterias de veículos elétricos para placas de circuitos de aceleradores de IA e folhas para baterias de sistemas de armazenamento de energia, apoiada pelos resultados do 1.º trimestre de 2025, que mostram uma receita de 159,8 mil milhões de won e um regresso à rentabilidade líquida de 3,9 mil milhões de won.

Korea Investment & Securities substitui sindicato de sete instituições

O refinanciamento reduziu o montante do empréstimo face ao acordo anterior de 560 mil milhões de won, assinado em abril, para 205,2 mil milhões de won. O empréstimo anterior tinha vencimento a 10 de dezembro, com uma taxa fixa anual de 6,5%. A transação refinanciou aproximadamente 170 mil milhões de won em dívida remanescente, com uma linha de crédito rotativo adicional de 30 mil milhões de won incluída na fase final. Korea Investment & Securities atuou como único coordenador e, segundo consta, está a vender parcialmente o empréstimo a outras instituições financeiras, o que poderá alterar a composição final do sindicato.

A garantia inclui 6,25 milhões de ações, além de obrigações convertíveis

A Stick Investment disponibilizou 6.254.628 ações ordinárias da Lotte Energy Materials e o montante total de obrigações convertíveis como garantia. As obrigações convertíveis têm valor nominal de 150 mil milhões de won e um preço de exercício de 28.612 won por ação, o que permitiria obter mais 5.242.555 ações ordinárias com a conversão total. Em conjunto com as ações ordinárias existentes e a potencial conversão das obrigações, o total de participações da Stick soma 11.497.183 ações, representando uma participação de 19,96%. Korea Investment & Securities avaliou o valor nominal das obrigações convertíveis e a garantia de ações ordinárias como fatores que reforçam a estabilidade do empréstimo.

Stick Investment mantém posição de longo prazo na Lotte Energy Materials

A Stick Investment adquiriu participações no negócio externo de folha de cobre da Iljin Materials, antecessora da Lotte Energy Materials, através de duas rondas de investimento em 2019 e 2021. A empresa organizou o financiamento das aquisições para essas transações. Em vez de procurar uma saída através de vendas de participações, a Stick avançou com novos acordos de empréstimo para reestruturar a estrutura de capital. A Korea Investment & Securities já tinha participado no financiamento da aquisição da Cleantopia, realizada pela Stick Investment, juntamente com Shinhan Bank e Woori Bank, e juntou-se como coinvestidora nas aquisições de participações minoritárias na Ulsan GPS e na SK Multi-Utility.

Lotte Energy Materials reporta redução do prejuízo operacional no 1.º trimestre

A Lotte Energy Materials reportou uma receita de 159,8 mil milhões de won no 1.º trimestre, o que representa um aumento de 1,2% face ao mesmo período do ano anterior. O prejuízo operacional diminuiu de 46 mil milhões de won para 5 mil milhões de won, uma redução de aproximadamente 41 mil milhões de won. O resultado líquido voltou a ser positivo, em 3,9 mil milhões de won, face a um prejuízo de 54,8 mil milhões de won no período do ano anterior. A empresa produz folha para baterias de veículos elétricos e sistemas de armazenamento de energia, bem como placas de circuitos para aceleradores de IA e produtos de TI. Uma fonte da indústria de banca de investimento afirmou que o portfólio de produtos e a rentabilidade da Lotte Energy Materials deverão melhorar à medida que diminui a dependência da folha de cobre de veículos elétricos e aumenta a proporção de placas de circuitos para aceleradores de IA e de folhas para baterias para sistemas de armazenamento de energia (ESS).

FAQ

O que fez a Stick Investment com o seu sindicato de empréstimos na Lotte Energy Materials?

A Stick Investment substituiu o seu sindicato de empréstimos de sete instituições por Korea Investment & Securities como único coordenador. A sociedade de propósito especial assinou, no dia 10, um acordo de empréstimo de 205,2 mil milhões de won, com data de vencimento a 10 de julho de 2029, e uma taxa fixa anual de juros de 6,3%.

Como se saiu a Lotte Energy Materials no 1.º trimestre de 2025?

A Lotte Energy Materials reportou uma receita no 1.º trimestre de 159,8 mil milhões de won, acima em 1,2% em termos homólogos. O prejuízo operacional diminuiu de 46 mil milhões de won para 5 mil milhões de won e o resultado líquido voltou a ser positivo, em 3,9 mil milhões de won, face a um prejuízo de 54,8 mil milhões de won no período do ano anterior.

Que garantia forneceu a Stick Investment para o refinanciamento?

A Stick Investment forneceu 6.254.628 ações ordinárias da Lotte Energy Materials e obrigações convertíveis com valor nominal de 150 mil milhões de won como garantia. As obrigações convertíveis têm um preço de exercício de 28.612 won por ação e podem ser convertidas em mais 5.242.555 ações ordinárias.