最近我一直在思考的一些想法：

DeepSeek 和智譜考慮自研晶片，這是否意味著中國的 HBM 自給自足已經達到一定水準，或者至少正在穩步邁向這個目標？
此外，EDA 的護城河是否已經開始崩塌？據報導，OpenAI 僅用九個月就利用其內部自研的 AI 晶片設計工具完成了 Jalapeño。中國的實驗室難道真的沒有類似的工具嗎？事實上，有說法指出中國實驗室開發的晶片設計工具在實際應用上可能比 OpenAI 的還要實用。
OpenAI 專門在 Cerebras 上推出 GPT-5.6 推理服務，這讓我覺得他們可能看到了比外界想像中更大的超快推理需求。Jensen 曾將 Cerebras 等市場描述為利基市場，但 OpenAI 的舉動似乎顯示並非如此。
博通是一家很優秀的公司，但我認為 Hock Tan 可能過度輕視了聯發科。他說聯發科的 TPU 已經延遲，但博通自己的 TPU 不也在某些領域出現延遲嗎？
亞馬遜 GPU 價格上漲 20%，原因不在於記憶體，而在於需求上升。
我也懷疑博通能否繼續維持其高利潤。聯發科的 TPU 利潤率約為 35%，而博通的約為 65%。博通在贏得 Anthropic 等新客戶後，或許能在一兩年內維持高利潤，但隨著競爭加劇，利潤率難道最終不會走低嗎？
摩根士丹利更新了其 TPU / AMD GPU 出貨量預估，但個人而言，我不理解 MS 是如何得出 AMD GPU 出貨量規模的。
摩根士丹利目前模型預測 AMD 今年出貨 240 萬顆 GPU，明年出貨 270 萬顆。