L'investissement dans l'infrastructure IA atteindra 1,5 billion de dollars en 2026, l'industrie nécessitant 3 billions de dollars de chiffre d'affaires pour atteindre le seuil de rentabilité : Sequoia

Selon TechCrunch, le 10 juillet, le partenaire de Sequoia, David Cahn, a mis à jour son analyse sur les rendements des investissements dans l'infrastructure d'IA. Il a calculé que les dépenses mondiales en infrastructure d'IA atteindront environ 1,5 billion de dollars en 2026. En tenant compte des coûts d'exploitation des centres de données et des bénéfices des opérateurs, l'industrie doit générer 3 billions de dollars de chiffre d'affaires pour couvrir cet investissement, un chiffre qu'il estime pourrait être conservateur. Les revenus actuels sont bien en deçà de cet objectif : le chiffre d'affaires annuel d'Anthropic est estimé à 60 milliards de dollars, tandis que celui d'OpenAI pour 2025 a atteint environ 13 milliards de dollars.

L'économiste en chef d'Apollo, Torsten Slok, a averti que si Google, Meta, Microsoft et Amazon prévoient une accélération de leur flux de trésorerie disponible d'ici 2028, l'échec à atteindre ces objectifs pourrait déclencher de graves réactions sur le marché, pouvant entraîner une récession et une correction du S&P 500. Parallèlement, les entreprises se tournent vers des modèles open-source moins coûteux, et le dernier modèle d'OpenAI montre une amélioration de 54 % de l'efficacité des jetons sur les tâches de codage, ce qui pourrait mettre la pression sur les entreprises qui misent fortement sur la croissance de la consommation de jetons.