Money Today desk sekuritas memilih tiga laporan analis terbaik untuk minggu pertama Juli (6-10 Juli), menampilkan penyesuaian target harga pada KB Financial Group, Hansem, dan HD Hyundai Electric. Analis DB Securities Na Min-wook menaikkan target harga KB Financial menjadi 225.000 won, naik 25.000 won (12,5%), dengan alasan laba rekor dan imbal hasil kepada pemegang saham yang kuat. Analis Shinhan Investment Park Hyun-jin menaikkan target Hansem menjadi 38.000 won, naik 2.000 won (5,6%), berdasarkan kekuatan penjualan department store dan masuknya pasar Eropa. Analis SK Securities Na Min-sik menurunkan target HD Hyundai Electric menjadi 1,1 juta won, turun 400.000 won (26,7%), meski pedoman pemesanan ditingkatkan, dengan mengaitkan pemotongan pada dinamika penawaran-permintaan. Laporan-laporan tersebut mencerminkan tren sektoral yang berbeda di layanan keuangan Korea, ritel pakaian, dan manufaktur peralatan listrik.
DB Securities Menaikkan Target Harga KB Financial menjadi 225.000 Won dengan Prospek Imbal Hasil Pemegang Saham
Analis DB Securities Na Min-wook menaikkan target harga KB Financial Group menjadi 225.000 won dari 200.000 won, peningkatan 12,5%, sambil mempertahankan peringkat 'buy'. Analis memperkirakan sekitar 800 miliar won untuk buyback saham pada paruh kedua tahun ini, sehingga rasio perkiraan total imbal hasil pemegang saham untuk tahun tersebut menjadi 54,9%. Kenaikan peringkat mencerminkan perkiraan laba bersih yang membaik, naik sekitar 5,2%, didorong oleh peningkatan pendapatan bunga akibat kenaikan suku bunga dan perbaikan pendapatan biaya pada anak usaha non-bank. Na menyebut membaiknya ROE (return on equity) secara signifikan dan daya tarik imbal hasil pemegang saham sebagai dasar mengapa KB Financial menjadi saham pilihan teratas di sektor tersebut. KB Financial Group mengadakan upacara pembukaan KB Financial Town di Jeonju, Jeonbuk pada 8 Juli, dihadiri oleh Ketua KB Financial Group Yang Jong-hee dan pejabat lainnya.
Shinhan Investment Menaikkan Target Hansem menjadi 38.000 Won karena Ekspansi ke Eropa
Shinhan Investment Securities analis Park Hyun-jin menaikkan harga target Hansem menjadi 38.000 won dari 36.000 won, naik 5,6%, sambil mempertahankan peringkat 'buy'. Penyesuaian ini mencerminkan performa penjualan department store yang kuat serta keberhasilan masuk pasar Eropa oleh merek Time dan System. Park mencatat bahwa merek utama Hansem terus kuat pada kuartal dua, dengan harga per unit dan volume penjualan meningkat lebih dari 6% secara year-over-year, mendorong perbaikan rasio biaya. Brand karakter wanita Time dan The Cashmere menunjukkan penjualan yang kuat, sementara pakaian pria mengalami peningkatan penjualan yang berpusat pada produk bernilai lebih tinggi termasuk setelan dan rajut campuran premium. Brand impor termasuk Ourlegacy dan Totem tumbuh lebih dari 40% secara year-over-year berdasarkan kenaikan penjualan per gerai. Di Paris, System membuka toko resmi di bagian pria dari department store utama, sehingga berkontribusi pada penjualan bulanan. Analis mencatat PER (price-to-earnings ratio) Hansem untuk tahun ini berada di bawah 6x, pada level terendah historis. Pada 26 Mei, Hansem mengumumkan peluncuran koleksi 'Oakley × Meta AI Eyewear' di online select shop EQL dan flagship store EQL Grove di Seongsu-dong, Seoul.
SK Securities Memotong Target HD Hyundai Electric menjadi 1,1 Juta Won meski Pedoman Pemesanan Dinaikkan
Analis SK Securities Na Min-sik menurunkan harga target HD Hyundai Electric menjadi 1,1 juta won dari 1,5 juta won, penurunan 26,7%, sambil mempertahankan peringkat 'buy'. Penyesuaian target harga, yang pertama sejak 29 April, terjadi meski fundamental menguat. Pada 6 Juli, HD Hyundai Electric menaikkan pedoman pemesanan tahunannya dari 4,2 miliar dolar menjadi 5,2 miliar dolar dalam pertemuan di kampus distribusi Cheongju. Perusahaan menyebut ekspansi tenaga kerja produksi, peningkatan fasilitas produksi, serta penyertaan peralatan distribusi dan peralatan berputar dengan waktu tunggu relatif singkat sebagai alasan revisi ke atas. Na menilai kenaikan pedoman pemesanan tidak langsung diterjemahkan menjadi pendapatan tahun ini, dengan pengiriman berurutan yang diperkirakan mendorong pertumbuhan pada 2027-2028. Pada 2 Juli, perusahaan menandatangani perjanjian pasokan jangka panjang (LTA) untuk infrastruktur tenaga listrik pusat data dengan perusahaan teknologi global besar. Meski ada perkembangan positif ini, harga saham turun akibat pergeseran penawaran-permintaan, dengan minat investor terkait AI CAPEX yang sebelumnya tersebar di sektor memori, komunikasi optik, dan peralatan listrik kini terkonsentrasi pada saham semikonduktor berkapitalisasi besar. Analis menilai penurunan tersebut didorong penawaran-permintaan, bukan berdasarkan fundamental, sementara fundamental justru menguat.
FAQ
Berapa target harga yang ditetapkan DB Securities untuk saham KB Financial?
Analis DB Securities Na Min-wook menaikkan target harga KB Financial Group menjadi 225.000 won dari 200.000 won, yang mewakili kenaikan 25.000 won (12,5%), sambil mempertahankan peringkat 'buy'.
Mengapa SK Securities menurunkan target harga HD Hyundai Electric meski pedoman pemesanan dinaikkan?
Analis SK Securities Na Min-sik menurunkan target harga menjadi 1,1 juta won dari 1,5 juta won (penurunan 26,7%) karena dinamika penawaran-permintaan, khususnya pergeseran minat investor terkait AI CAPEX dari saham peralatan listrik ke saham semikonduktor berkapitalisasi besar, meski perusahaan menaikkan pedoman pemesanan tahunannya dari 4,2 miliar dolar menjadi 5,2 miliar dolar pada 6 Juli.
Bagaimana performa ekspansi Eropa Hansem menurut Shinhan Investment?
Analis Shinhan Investment Park Hyun-jin mencatat bahwa merek System Hansem membuka toko resmi di bagian pria dari department store utama di Paris, yang berkontribusi pada penjualan bulanan dan memperluas kehadiran merek melalui koleksi-koleksi Paris.
