غرّمت هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA) شركة وساطة تجزئة Tastytrade مبلغ 200,000 دولار بعد أن وجدت أن الشركة لم تُبلّغ على الأقل 71 شكوى عميل مكتوبة من يناير 2020 حتى ديسمبر 2023. خلصت الجهة التنظيمية إلى أن لدى Tastytrade إجراءات إشراف غير كافية ومصممة بشكل معقول للامتثال للقاعدة 4530(d)، التي تنظّم متطلبات الإبلاغ عن شكاوى العملاء. تستخدم FINRA بيانات الشكاوى الفصلية كجزء من عملية المراقبة والفحص لديها لتحديد حالات محتملة من فشل الامتثال، والضعف التشغيلي، ومخاوف ممارسات البيع لدى شركات الأعضاء.
FINRA تحدد 71 شكوى عميل غير مُبلّغ عنها تمتد على أربع سنوات
وفقاً لخطاب قبول وترك وإقرار (Letter of Acceptance, Waiver and Consent) منشور من FINRA، فشلت Tastytrade في الإبلاغ بدقة عن شكاوى العملاء المكتوبة من على الأقل يناير 2020 حتى ديسمبر 2023. كانت الشركة عضواً في FINRA منذ 2016 وتشغّل منصة تداول ذات توجيه ذاتي تخدم المستثمرين التجزئة عبر تطبيقات الويب وسطح المكتب والهواتف المحمولة. توظف Tastytrade نحو 85 ممثلاً مسجلاً، وغيرت اسمها من Tastyworks إلى Tastytrade في 2023.
وجدت FINRA، خلال مراجعة الاتصالات مع العملاء، أن الشركة تلقت لكنها لم تُبلّغ عن ما لا يقل عن 71 شكوى عميل مكتوبة تشمل مجموعة متنوعة من المواضيع. لم تكن الشكاوى نفسها محل تركيز إجراء الإنفاذ؛ بل تمحور الإشكال حول ما إذا كانت قد أدرجت في المعلومات الإحصائية والملخصة التي يتعين على الشركات تقديمها إلى FINRA كل ربع سنة. وبموجب القاعدة 4530(d)، يجب على شركات الأعضاء تقديم معلومات إحصائية وملخصة فصلية بشأن شكاوى العملاء المكتوبة، والتي تحددها الجهة التنظيمية على نطاق واسع على أنها تظلمات مكتوبة تتضمن شركة عضو أو شخصاً مرتبطاً بها.
نظام الإشراف لدى Tastytrade لم يَفِ بمعايير الامتثال للقاعدة 4530(d)
خلصت FINRA إلى أن نظام إشراف Tastytrade لم يكن مصمماً بشكل معقول لتحقيق الامتثال للقاعدة 4530(d). وبحسب التسوية، كان مطلوباً من موظفي Tastytrade تصعيد “التظلمات” الخاصة بالعملاء إلى قسم الامتثال للتقييم. غير أن FINRA وجدت أن مواد التدريب وإجراءات الإشراف لدى الشركة لم تُوفّر للموظفين أو المشرفين عوامل محددة للنظر فيها عند اتخاذ قرار بشأن ما إذا كان التصعيد ضرورياً.
كان يُتوقع من الموظفين تحديد الشكاوى التي قد تكون قابلة للإبلاغ عنها، لكنهم كانوا يفتقرون إلى إرشادات مفصلة بما يكفي لتحديد أي اتصالات تستوفي حدود الإبلاغ التنظيمية. ونتيجة لذلك، خلصت FINRA إلى وقوع انتهاكات للقاعدة 4530(d) المتعلقة بالإبلاغ عن الشكاوى، والقاعدة 3110 المتعلقة بالإشراف، والقاعدة 2010 المتعلقة بمعايير الشرف التجاري ومبادئ التجارة العادلة والمنصفة.
Tastytrade عدّلت مواد التدريب في أوائل 2024
وفقاً لـ FINRA، عدّلت Tastytrade تدريبها وإرشاداتها في أوائل 2024. وشملت المواد المحدثة عوامل ينبغي على الموظفين مراعاتها عند تحديد ما إذا كانت اتصالات العميل ينبغي تصعيدها للمراجعة بموجب القاعدة 4530(d). أشارت FINRA إلى تلك التعديلات في وثيقة التسوية.
تقدم التسوية تذكيراً بأن الإجراءات التنظيمية ليست دائماً مدفوعة بسوء سلوك ينطوي على نشاط تداول، أو ممارسات بيع، أو إساءة استخدام للسوق. وفي هذه الحالة، ركز إجراء الإنفاذ على الإبلاغ والإشراف — على وجه التحديد ما إذا كانت تظلمات العملاء قد وصلت إلى فرق الامتثال ثم جرى الإفصاح عنها للجهات التنظيمية.
الأسئلة الشائعة
مقابل ماذا غرّمت FINRA Tastytrade في إجراء الإنفاذ هذا؟
غرّمت FINRA Tastytrade 200,000 دولار لإخفاقها في الإبلاغ عن ما لا يقل عن 71 شكوى عميل مكتوبة من يناير 2020 حتى ديسمبر 2023، ولفشلها في توفير إجراءات إشراف مصممة بشكل معقول للامتثال لمتطلبات الإبلاغ عن شكاوى العملاء بموجب القاعدة 4530(d).
لماذا تتطلب FINRA من الشركات الإبلاغ عن شكاوى العملاء كل ربع سنة؟
تستخدم FINRA بيانات الشكاوى الفصلية كجزء من عملية المراقبة والفحص لديها لتحديد حالات فشل امتثال محتملة، وضعف تشغيلي، ومخاوف تتعلق بممارسات البيع. تعمل شكاوى العملاء كمؤشر مبكر للمخاطر التي تتطور داخل شركات الأعضاء، وتزوّد اتجاهات الشكاوى الجهات التنظيمية بمعلومات تساعد على اكتشاف المشكلات الناشئة قبل أن تصبح قضايا منهجية.
