Os spreads de crédito na Coreia do Sul atingem máximas históricas, enquanto surge pressão de compra de obrigações de curto prazo

De acordo com a Yonhap Infomax, a 13 de julho, os spreads de crédito da Coreia do Sul (spreads de crédito acima das taxas de referência) atingiram máximas históricas, mas começou a surgir procura de compra no curto prazo, à medida que os participantes no mercado esperam que o banco central limite o número de aumentos das taxas de juro neste ciclo a cerca de quatro. Os ativos dos fundos do mercado monetário (MMF) aumentaram 20,08 biliões de won em relação ao final de junho, enquanto os fundos de obrigações registaram entradas líquidas de 3,2 biliões de won no mesmo período, segundo a Associação de Investimento Financeiro. A inversão reflecte um alívio nas preocupações com aumentos de taxas de juro consecutivos, com o câmbio dólar-won a cair de perto de 1.560 won para níveis de cerca de 1.500 won. A rentabilidade dos títulos especiais bancários a um ano situou-se nos 3,711%, sendo negociada aproximadamente 20 pontos-base acima da taxa de referência implícita, mesmo que fossem aplicados mais quatro aumentos adicionais das taxas de juro.
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