Комиссия по ценным бумагам и биржам Филиппин вынесла предписание о прекращении деятельности мошеннической схемы с криптоторговлей от BG Wealth

• Комиссия по ценным бумагам и биржам Филиппин (SEC) вынесла компании BG Wealth предписание о прекращении и воздержании за несоблюдение требований и охарактеризовала её как дело о финансовом мошенничестве.

После примерно года работы в нескольких юрисдикциях, включая США, Самоа и Филиппины, филиппинская Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) наконец выпустила предписание о прекращении и воздержании в отношении BG Wealth Sharing Ltd. Через департамент правоприменения и защиты инвесторов филиппинского регулятора компания, включая её руководство, представителей и промоутеров, получила указание прекратить свои операции и маркетинговую деятельность.

What is BG Wealth

BG Wealth is a crypto scam ring founded and operated by Stephen Beard, a self-proclaimed professor and investment guru. According to the Washington State Department of Financial Institutions (DFI), the company marketed itself as an investment group and “the world’s largest hedge fund.”

The fake investment firm enticed people to join its social media channel, particularly on Facebook. From there, its operators urged unsuspecting victims to join its group via messaging apps such as WhatsApp, Telegram, Signal, or Bonchat, where they encouraged them to invest in an associated trading platform, DSJ Exchange.

ADVERTISEMENTInitially, BG Wealth gradually builds its members’ confidence by generating “advanced trading signals” with “zero risk.” These eventually translate into unrealized gains in their DSJ accounts of up to $1,500 for every $2,000 invested.

In reality, the perpetrators are allegedly just doctoring all the exchange’s data to make it appear that actual trading is taking place and that its users are benefiting from its sophisticated strategy. Meanwhile, BG Wealth immediately siphons all the money investors have poured into DSJ into its own bank accounts.

Overall, it’s a clear Ponzi scheme since it generates revenue only from new users to pay out older ones. The scam eventually unraveled when various regulators flagged BG Wealth’s activities, and users began having trouble withdrawing their funds. DSJ mysteriously freezes during those attempts, masking the issue as a mere technical glitch rather than a measured exit scam from the culprits.

ADVERTISEMENTWhat’s worse, as the Federal Bureau of Investigation (FBI) seized its platforms, BG Wealth made a last-ditch effort to demand “advanced fees” from users with frozen funds to supposedly help them withdraw their money.

Основания для предписания о прекращении и воздержании

Bitpinas сообщила, что филиппинская SEC установила нарушение бизнесом BG Wealth положений Кодекса регулирования ценных бумаг (SRC) и закона о защите прав потребителей финансовых продуктов и услуг (FCPA). Агентство использовало знаковый тест Хауи в качестве основы для предписания о прекращении и воздержании, постановив, что отсутствие у компании регистрации и лицензии на продажу или предложение ценных бумаг в рамках её публичного размещения является финансовым мошенничеством.

Странно, что в последнем постановлении SEC основное внимание было уделено лишь аспекту соблюдения требований в деятельности BG Wealth. Хотя в нём отмечалось, что финансовое мошенничество включает вводящие в заблуждение обращения, такие как схемы Понци, регулятор не повторил свои прежние выводы о том, что бизнес ведёт разветвлённую схему Понци.

ADVERTISEMENT